Erhöhte Volatilität im VIX birgt eine Korrekturgefahr

Deutliche Warnzeichen liefern zahlreiche Vola-Spikes im VIX - birgt die erhöhte VIX Volatilität Korrekturgefahr

Die großen Aktienindizes sind alle nur eine Schlagweite von ihren Höchstständen entfernt:

• Dax 1% unter seinem High

• S&P 500 2% unter seinen High

• Nasdaq 100 zeigt mit 4,5% vom High lediglich eine normale Korrektur (ein Atmen) an

Seit dem 20. Januar 2026 jagt ein Volaspike beim VIX den anderen und in fast jeder Sitzung haben die US-Märkte diesem Anstieg der Angst getrotzt.

Unabhängig von dem an diesem Wochenende begonnenen militärischen Angriff von Israel und den USA auf den Iran, möchte ich euch kurz meine Einschätzung für dieses Jahr aufzeigen. Mein angekündigtes Investmentwebinar lässt noch auf sich warten, denn es wird größer, umfangreicher und inhaltlich wertvoller, als ich das je gedacht hätte. Damit ihr bis zum Beginn dieses Webinars nicht im Regen steht, will ich euch hiermit ein paar Informationen zu den kommenden Monaten geben.

Dieses Jahr ist in den USA Zwischenwahljahr - Midterm Election Year

Seasonax: 25-Midterm-Electoion-Years saisonaler Verlauf

Seit 25 von100 Jahren ist dieses (jedes vierte Jahr) mit einer hohen Trefferquote eines der schlechtesten Jahre im S&P 500 Index! Der Dax hat in seinem 38-jährigen Bestehen diesen Verlauf noch deutlich ausgeprägter "nachgeahmt". Der durchschnittliche Verlust des Dax im Sommer in den Midterm-Election-Jahren liegt bei 14% - mit einer Trefferquote von 75%.

Folgend seht ihr auch meine Excel-Performance-Management-Tabelle (seit Beginn des Jahres 2026 / wöchentliche Eintragungen). Unter Depotallokation seht ihr in der ersten nicht gelb markierten Zeile meine Investment- versus Cashquote.

Excel Tabelle: Diese misst die eigene Performance und stellt sie der Entwicklung des MCSI World gegenüber

Das heißt jetzt nicht, dass ihr das alle so machen müsst oder gleich eure Werte unreflektiert verkaufen sollt!!!! ICH für mich habe folgende Strategie / Einschätzung:

• die geopolitische Lage weltweit ist angespannt

• die Märkte sind überkauft / es droht das Platzen der KI Blase

• USA ist überbordend verschuldet und muss diesen Sommer sehr viele auslaufende Anleihen refinanzieren

• und - last but not least - droht Unruhe vor den Midterm Electon Wahlen, durch die von Trump verursachte politische Unruhe weltweit und in den USA

Statistisch hohe Korrekturwahrscheinlichkeit in den Sommermonaten

Eine in diesen Jahren übliche hohe Volatilität im VIX birgt eine erhöhte Korrekturgefahr an den Märkten. Sollten die Märkte - wie statistisch wahrscheinlich - eine Schwächephase oder sogar eine starke Korrektur in den kommenden Monaten haben, bin ich außen vor. Mein Depot wird in der jetzigen Allokation davon wenig betroffen sein und durch den Aufbau weiterer Shortpositionen verdiene an an diesem Verlauf unter Umständen auch noch Geld. Auf diese Weise baue ich dann meinen bisher in den ersten zwei Monaten diesen Jahres erarbeiteten Vorsprung von 5% gegenüber dem MSCI World weiter aus (siehe Exceltabelle Chart rechts oben). Sollte es dann doch anders kommen und die Märkte wider Erwarten einen starken Sommer hinlegen, verpasse ich halt 2 / 3 / 4 oder 5% Performance. Aber was ist das schon gegenüber einem möglichen, drohenden Draw Down von 10 / 15 oder 20 % im Depot.

Für meine Coachees / Beitragergänzung in meiner Facebookgruppe: Zur Seasonal- & Trendfolgestrategie. Diese ist derzeit nur noch mit 33% in den Nasdaq 100 investiert. Bis Mitte April gibt es beim Nasdaq saisonal keinen Anlass zur Sorge. Wer da aber mal zur Sicherheit seine Position halbiert, nimmt damit ein wenig Risiko aus dem Portfolio und sichert sich die bisherige Performance von 11,11%. Wie ihr mit der Seasonal- & Tredfolgestrategie - bis zu meinem Webinar - über den Sommer kommt, teile ich euch dann Anfang März in meiner Facebookgruppe in einem erneuten Post mit.

Beste Grüße euer "Börsenprofi" Oliver